我国乙二醇的市场分析

第29卷第3期聚酯工业Vol. 29 No. 3201645Polyester IndustryMay.2016doi:10.3969/j.isn.10088261.2016.03.002我国乙二醇的市场分析钱伯章(上海金秋石化科技传播工作室,上海200127)摘要:介绍了近几年国内乙二醇供需状况,主要生产厂家和产能。指出目前产能不少,开工率低,70%仍要靠进口。由2006年以来我国乙二醇市场价格走势分析,EG定价受制于人,波动风险较大。乙二醇期货上市将会带来4大优点有助全产业避险,多方参与争取话语权。关键词:乙二醇;市场;分析中图分类号:TQ223.162文献标识码:A文章编号:10088261(2016)03000503我国乙二醇对外依存度超过70%,且90%用于是层出不穷,包括赤峰能源民联化工300万t/a新和PTA一起合成PET。2015年以来,国内PET表现疆其亚煤化工100万Ua、昊华能源60万va、国能低迷,PTA一直“跌跌不休”,连一贯强势的乙二醇新兴能源60万ta、京宇能源60万∪a和辉腾能源也难独善其身,价格波动剧烈。化工60万a等约计800万ta的装置。我国乙二1产能不少,开工率低,70%仍要靠进口醇主要生产厂家及产能如表2所示。乙二醇的工业生产一般采用乙烯法,即环氧乙烷表1近几年国内乙二醇供需状况水解法,该工艺比较成熟,整个流程不存在污染问题,Table 1 Domestic EG supply and更能适应一体化设施降低能耗。但是在过去很长demand situation in recent years段时间内,原油价格居高不下,大大增加了乙二醇的原万料成本,令我国乙烯法乙二醇的发展举步维艰。年份产量进口量出口量表观消费量自给量/%近两年来,受益于国际油价大幅走低,我国乙烯法200511040021.6乙二醇装置数量逐年增加,并成为我国乙二醇生产的20152406.10.15827.2主力军,主要代表是中国石化和中国石油旗下各地分20.2705.7公司或合资工厂。据统计截至2015年底国内乙二醇195582.80.7777.1总产能约850万t,占全球产能的27%左右。2015年乙2010250664.40.5913.9烯法乙二醇新增产能105万t,相关企业包括远东联2012951270.61021.4(扬州)石化45万ta、福建联合化工40万ta和浙江299796.51.11094.427.3三江石化20万ta等装置陆续投产。2005~2015年中2013293824.60.5111126.2最近几年,随着煤制乙二醇技术突破,同时得益-20154082201232314于原料易得和成本低廉,我国煤制乙二醇项目快速表2我国乙二醇主要生产厂家和产能增加,有和乙烯法项目在产能上并驾齐驱之势。粗Table 2 Main producers and production capacity of略统计,2015年投产的煤制乙二醇项目大致有:永EG in China金化工(河南煤业)20万ta、鄂尔多斯新航能源30生产厂家生产能力/(万ta-1)生产工艺万ta、阳煤集团深州化学22万Ua、新疆天业新增水金化工草酸酯法5万ta、通辽金煤化工新增7万Ua、久泰能源10镇海炼化环氧乙烷法万ta以及华鲁恒升5万ta等共计约100万t/a。上海石化60.5环氧乙烷法另外,内蒙古康奈尔30万ta和贵州黔西煤化工60宁波禾元化学环氧乙烷法万ta装置也即将开车。而近年大规模拟建项目也远东联(扬州)石化45环氧乙烷法收稿日期:20160229。作者简介:钱伯章(1939-),男,江苏南通人,教授级高级工程师从事石化技术和经济信息工作。聚酯工业第29卷续表2的乙二醇用于和PTA一起合成PET,因此PET企业生产厂家生产能力(万:")生产工艺的经营状况对乙二醇价格有较大影响。去年国内中沙天津石化环氧乙烷法PET行业一直表现低迷,当前PET行业产能依旧过扬子巴斯夫环氧乙烷法剩特别是瓶片领域仍有不少新增装置投产。此外,福建联合化工环氧乙烷法受国外反倾销等影响,出口难度逐渐加大。PET产扬子石化四川石化浙江三江石化430环氧乙烷法业低迷可能会延续一段时间,而这种低迷或将传导环氧乙烷法到乙二醇的价格上。环氧乙烷法中海壳牌石化环氧乙烷法,二醇市场的一个显著特点是价格波动大。从2006年以来我国乙二醇现货市场价格走势来看,武汉石化环氧乙烷法鄂尔多斯新杭能源草酸酯法2007~2008年,乙二醇市场价格出现了剧烈波动,茂名石化环氧乙烷法先是大幅上涨至15700元/t,然后迅速暴跌至3500阳煤集团深州化学新疆天业通辽市金煤化工辽阳石化辽宁北方化学中石化湖北化工新疆天辰集团吉林石化022520000600草酸酯法元/,随后基本在3500~10000元/t震荡,目前价草酸酯法格为5200元/t左右。从2015年数据看,乙二醇现草酸酯法货均价为5994元/t,最低值4163元/t,最高值环氧乙烷法8025元/t,极值相对均价波动范围达到了654%。环氧乙烷法2006年以来我国乙二醇市场价格走势如图1所示。草酸酯法草酸酯法环氧乙烷法久泰能源草酸酯法安徽淮化集团草酸酯法不过,虽然我国煤制乙二醇产能增速颇快,但是由于煤制乙二醇装置前期成本投入过大,设备折旧2006200720082010201220142016费较高,而且工艺上存在着一定缺陷,导致生产连续时间/年稳定性较差,开工率较低,实际有效产量并不多。同时,随着国际油价的暴跌,非石油路线的成本优势几图12006年以来我国乙二醇市场价格走势Fig 1 EG market price trend in China since 2006乎荡然无存,不少新建装置建成后就开始闲置。据了解,我国是世界上最大的PET生产国,约乙二醇价格的剧烈波动,主要是由于国际原油有90%的乙二醇都用来生产PET我国也因此成为价格暴涨暴跌所致。比如2007~2008年的高低价世界上最大的乙二醇消费国,需求约占全球总量的格分别对应的国际油价大概是150美元/桶和30美40%。目前全球乙二醇产能达到或超过元/桶,国际油价的走势基本左右了乙二醇市场价格3000万va,已经存在过剩风险,但是我国乙二醇的运行轨迹。目前国际油价在30美元/桶之下运市场却远未达到饱和状态自给率长期在30%左右行,乙二醇也基本在底部区域徘徊。徘徊。据业内人土介绍,国际上乙二醇的定价一般是就目前国内“尽管产能不少,但是实际生产能力有由合约货价格决定,国际乙二醇生产企业的合约货限”的生产现状而言,国内乙二醇短期内仍无法大幅提销售价格每个月调整一次,参照标准是上月乙二醇高自给率其供应不得不长期依靠进口来满足。我国现货市场的平均售价。国内的乙二醇定价是中石化乙二醇市场进口依赖度一直较高,从200年至今一直系统月初给一个合同倡导价,月末出一个合同结算维持在70%左右,虽然近年来进口量增速减缓但是依价,依据当月的现货价格进行修改。中国石化和中然数目庞大。据化工在线统计,2006年我国乙二醇进国石油等国内主要生产企业的出厂价格也是被动参口量40万t,2010年665万t到2015年达到877万t,考进口货源的价格,这主要是因为进口货源占据国年增长量平均达到8%左右。内70%的下游市场需求。2015年我国乙二醇进口2定价受制于人,波动风险较大国家及地区如图2所示。由于国内乙二醇市场没有指导性较强的价格指乙二醇是生产PET的主要原料,当前我国90%引,2015年下半年以来纸货违约现象频出,而电子第3期钱伯章:我国乙二醇的市场分析交易市场参与量太小,形成的价格波动剧烈,不具有丙烯、聚氯乙烯等品种在大商所上市。这些品种的较强的代表性。在国内没有形成明确的价格约束和最大特点是国内生产企业、贸易企业和下游消费企指引的情况下,国外供应商在定价方面就有更多的业众多,业界需要有一个公平透明的价格交易平台话语权。为整个上下游产业链服务,于是它们的期货市场应据了解,在纸货交易中,卖方一般都会先收取买运而生。事实也证明,这些品种的期货市场不仅在方部分比例的保证金,但乙二醇价格波动较大,一旦国内,甚至在国际上都有举足轻重的影响。出现暴涨行情,卖方很容易出现违约行为,不按期发乙二醇期货上市将会带来4大优点货或不发货,退回保证金。反之,则有买方违约风(1)提供信用保障,避免交易风险。目前,乙二险。乙二醇市场还没有一个具有较强约束力的交易醇电子盘较少,存在制度不规范、操作信息不透明等市场,一旦出现极端行情,违约风险将难以避免。问题。如果乙二醇期货上市,则能有效地避免这由于国内乙二醇进口依存度高,而且乙二醇市弊端,增加市场透明性,提供更多的信用保障。而企场没有形成认可度高的合理价格,国内企业的定价业和贸易商则能够通过期货市场进行套期保值,规话语权一直较弱。这就使我国的乙二醇产业存在受避现货交易中价格波动带来的风险。制于人的风险,一旦国际市场出现大幅波动就会立(2)反应供需状况,指导定价标准。由于期货刻影响国内市场,给整个PET产业增加许多不确定市场中形成的价格可以真实地反映供求状况,可以为现货市场提供参考价格,有利于形成一个对国外供应商指导和约束作用的价格标准,提高国内乙二醇市场主动权。45.6%(3)改善PET格局配合套保操作。PET产业商7.4%户套保目前只能使用PA期货,只能锁定部分原料成15.8%本。乙二醇期货上市可以配合FTA套保操作,甚至改图22015年我国乙二醇进口国家和地区分布变整个PET市场的格局,惠及更多PET工厂。Fig 2 Distribution of EG import countries and(4)降低违约风险、拓展市场资本。regions of China in 2015不过,一个产品要期货上市,首先要有多方参与,3期货有助全产业避险,多方参与争取包括供应方、中间方(贸易商或期货投资者)和需求方等。与甲醇和PTA期货一样,乙二醇的中间方和需求话语权方都基本没有问题,关键是供应方(生产企业)。据了解,乙二醇企业,特别是新投产的煤制乙二目前国内乙二醇生产企业主要是中国石化和中醇企业,迫切需要避险工具应对乙二醇价格波动的国石油的下属企业,再加上一些煤化工企业。但由风险。大型的乙二醇贸易商也面临着风险敞口。下于国内市场流通的乙二醇主要都是进口货源,国际游企业由于缺少避险工具,且信息不对称,在采购上上乙二醇的合约货价格基本决定着我国乙二醇的国同样十分被动。目前PET企业采购原料时,PTA的内市场定价。在进口货源比较大的江苏张家港地区合约货比例相当高,而乙二醇的现货比例非常高。也有一些电子盘交易,但影响能力有限。考虑到乙二醇的液体化学品特性以及进口依存度高当然,上述期货上市所带来的优点主要是从需的特点,乙二醇的价格波动也比PTA大,这给PET求一方考虑得出的。期货能否上市的核心问题是所企业采购原料带来较大的风险。形成的价格标准能否得到海外主要供应商的认同,因此,近几年,市场上关于乙二醇期货上市的呼也就是说国内企业在定价方面是否真正能掌握市场声不绝于耳。期货市场最突出的功能就是为生产经话语权。甲醇和PTA的主要供应商都在国内,大家营者提供规避价格风险的工具,如果乙二醇期货能都认同期货交易的结果,而乙二醇目前的现状恐怕够顺利上市,将有效缓解PET以及乙二醇生产企业有点难度。的经营风险。业界不少人士提出,为满足全产业链看来,要实现乙二醇期货上市的梦想,首先要解避险需求,希望郑商所积极推出乙二醇期货。决的现实问题,仍是大力提高乙二醇的自给率。如据了解,目前我国大宗化工产品期货有2个品果自给率能提高到70%甚至80%以上,大部分的供种在郑州商品交易所上市,分别是2007年上市的应商或生产商都在国内,那个时候再推出期货交易PA和2011年上市的甲醇。另外,还有聚乙烯、聚自然就是水到渠成的事情。(下转第11页)第3期何春燕,等:低温短流程PET工艺技术2.2.4柔性PET生产技术艺、高温短流程PET工艺和低温短流程PFT工艺。为了解决改性PET添加剂在PET物料中均匀分2)具有自主知识产权的低温短流程PET技布的技术难题,在管线中添加改性剂的技术被开发出术由于工艺过程停留时间短、设备台数少,反应来,生产出了高品质且高度均匀的改性PET。改性剂器动设备少、设备效率高、运行费用低,配合高效管道添加技术实现了集中酯化,分散缩聚即在同一酯热媒技术、酯化蒸气精馏技术和酯化蒸气能量回化釜后接不同缩聚线或者在多个酯化釜并联后接同收技术,该工艺装置具有能耗低、原料消耗低和一条缩聚线生产不同产品的要求和通过改变添加剂有机物排放少的特点,可以产生巨大的经济效益而改换生产品种的要求,实现了装置的柔性化。和社会效益。1)“一拖二”柔性PET工艺即一个酯化系统(3)低温短流程PET工艺通过管道注射添加剂后接2条缩聚线共5台反应器组成“一拖二”的柔和酯化釜以及塔式预缩聚反应器的不同组合,使得性生产工艺生产系统品种改变时过渡料最少,且实现了差别化(2)“一拖三”柔性PET工艺即一个酯化系统PT产品的连续生产,节约了生产运行成本,稳定了后接3条缩聚线共7台反应器组成“一拖三”的柔产品品质。因此,前景广阔,是一项值得推广的技性生产工艺。术(3)“二带一”柔性PET工艺即2个酯化系统后接一条缩聚线共4台反应器组成“二带一”(双酯参考文献:化)的柔性生产工艺。将2个酯化装置并联,可在[1汪少朋,俞明康.由对苯二甲酸和乙二醇制备对苯二甲酸一个酯化装置前添加改性剂,与另一个酯化装置生乙二醇酯的方法[P].中国专利:CN1491934A,200404产的未改性低聚物混合,实现混合后的低聚物的改[2]陈振新俞明康汪少朋.一种采用外循环加热的用于反应器性,再经过特殊设计低聚物管道和在线反应器,然后或分离的容器装置[P].中国专利:CN548223A,200411-24送向预缩聚反应器。[3]俞明康,汪少朋制备对苯二甲酸二元醇酯的连续酯化反应装置[P].中国专利:CN491933,200404-283结论[4]汪少朋,高秉钧俞明康,等.一种化工过程循环加热系统和(1)中国PET技术主要有低温长流程PET工方法[P].中国专利:CN754621,20060405The low temperture and short process PEt technologyE Chun-yan, SONG Yi-tuan, WANG Su-ning(Jingding Engineering Construction Co. Ltd, Beijing 100011, China)Abstract: Introduced three kinds of PET technology which are low temperture long process, high temperture&short process, low temperture short process. Compared with the technological reaction mechanism of the threekinds of PET technology, we can result that the low temperature short process PET technology is the technologywith high efficiency energy saving, low emission, and with our independent intellectual property right. Summed upthe advantages of this PET technology, and introduced the key technology of the Pet process in detail.Key words: PET, low temperature and short process, plug-flow tower(上接第7页)Market analysis of ethylene glycol in ChinaQIAN Bo-zhang( Shanghai Golden Autumn Petrochemical Science and Technology Communication Studio: Shanghai 200127, China)Abstract: The supply and demand of ethylene glycol in China in recent years and the main producers and production capacity were introduced. It was pointed out that the current production capacity was not less, the capacity uti-lization was low, 70% still rely on imports. Analysis from the EG market price trend in China since 2006, the EGprice was controlledby others, with greater risk of fluctuation. EG futures market will bring four big advantages tohelp the whole industry hedge, multi-party participation in the fight for the right to sayKey words: EG; market; analysis